领子期权组合是一种金融衍生品策略，利用期权合约的买卖来构建的组合，以实现投资者对于标的资产价格变动的不同预期。

领子期权组合包括以下几种主要组合方式：

1. 覆盖领子组合（Covered Collar）：该组合由buy标的资产的同时卖出认购期权和buy认沽期权构成。认购期权的行权价通常高于标的资产价格，而认沽期权的行权价通常低于标的资产价格。这种组合的目的是通过卖出认购期权的收入来抵消buy认沽期权的成本，从而降低投资者的风险。

2. 领子策略（Collar Strategy）：该策略由buy标的资产的同时卖出认购期权和buy认沽期权构成，但认购期权的卖出价格高于认沽期权的buy价格。这种组合的目的是通过认购期权的卖出收入来部分或完全抵消认沽期权的buy成本，从而降低投资者的风险。

3. 覆盖策略（Covered Strategy）：该策略由buy标的资产的同时卖出认购期权构成。卖出的认购期权的行权价通常高于标的资产价格。这种组合的目的是通过卖出认购期权的收入来降低持有标的资产的成本，从而降低投资者的风险。

4. 反领子策略（Reverse Collar）：该策略由卖出标的资产的同时buy认购期权和卖出认沽期权构成。认购期权的行权价通常低于标的资产价格，而认沽期权的行权价通常高于标的资产价格。这种组合的目的是通过认购期权的buy来部分或完全抵消认沽期权的卖出收入，从而降低投资者的风险。

总之，领子期权组合是一种通过buy和卖出认购期权和认沽期权来构建的投资策略，旨在降低投资者的风险和成本。